بهینهسازی پرتفوی ردیابی شاخص بر اساس بتای نامطلوب مبتنی بر الگوریتمهای تکاملی | ||
| تحقیقات مالی | ||
| مقاله 7، دوره 19، شماره 2، 1396، صفحه 319-340 اصل مقاله (835.66 K) | ||
| نوع مقاله: مقاله علمی پژوهشی | ||
| شناسه دیجیتال (DOI): 10.22059/jfr.2017.226501.1006374 | ||
| نویسندگان | ||
| احمد نبی زاده1؛ هادی قره باغی* 2؛ عادل بهزادی3 | ||
| 1استادیار دانشکدۀ علوم مالی، دانشگاه خوارزمی، تهران، ایران | ||
| 2کارشناس ارشد مدیریت مالی، دانشکدۀ علوم مالی، دانشگاه خوارزمی، تهران، ایران | ||
| 3دانشجوی دکتری مهندسی مالی، دانشکدۀ مدیریت دانشگاه تهران، تهران، ایران | ||
| چکیده | ||
| بهینهسازی سبد سهام همواره یکی از با اهمیتترین مسائل در علوم مالی است. استراتژیهای مختلفی برای مدیریت پرتفوی سبد سهام استفاده شدهاند که بهطور عمده میتوان آنها را بر دو نوع فعال و غیرفعال دستهبندی کرد. یکی از مهمترین رویکردهای مدیریت غیرفعال پرتفوی، تشکیل پرتفوی ردیاب شاخص است. بهمنظور تشکیل پرتفوی ردیاب شاخص از مدلها و الگوریتمهای مختلفی استفاده میشود. پژوهش پیش رو بهمنظور بررسی عملکرد پرتفوی ردیاب شاخص با رویکرد نامتقارن و وارد کردن بتای نامطلوب در مدل ردیاب شاخص برای بهبود عملکرد آن است. به این منظور، ضمن بهکارگیری سه مدل برای ردیابی شاخص، از دو الگوریتم تکاملی ژنتیک و تکامل دیفرانسیلی برای حل مدل مد نظر بهره برده شد. بهمنظور بررسی کارایی مدل نیز، از دادههای بورس اوراق بهادار تهران استفاده شده است. نتایج در انتها نشان داد مدلی که بر مبنای بتای نامطلوب ارائهشده و توسط الگوریتم تکامل دیفرانسیلی حل شده است، کارایی بیشتری دارد. | ||
| کلیدواژهها | ||
| الگوریتمهای تکاملی؛ الگوریتم تکامل دیفرانسیلی؛ الگوریتم ژنتیک؛ بتای نامطلوب؛ ردیابی شاخص | ||
| مراجع | ||
|
| ||
|
آمار تعداد مشاهده مقاله: 1,549 تعداد دریافت فایل اصل مقاله: 1,377 |
||